Инвестиции за границей открывают новые возможности, но одновременно усложняют налоговую картину. Для экспатов ключевым становится вопрос: где и сколько платить налогов, как избежать двойного налогообложения и какие страны предлагают наиболее выгодные условия.
В этой статье мы разберём налогообложение инвесторов-экспатов в четырёх популярных юрисдикциях — Великобритании, Германии, ОАЭ и Турции, сравним ставки, режимы и риски, а также дадим практические советы по оптимизации налогов.
Кто такой инвестор-экспат с точки зрения налогов
Инвестор-экспат — это физическое лицо, которое:
проживает за пределами страны гражданства;
получает доход от инвестиций (акции, ETF, дивиденды, криптовалюта, недвижимость);
может иметь несколько налоговых обязательств одновременно.
Ключевое понятие — налоговое резидентство, а не паспорт. Именно оно определяет:
где платить налог;
какие доходы подлежат налогообложению;
применяются ли международные соглашения.
Подробнее о выборе налогового резидентства читайте в разделе
Инвестиции и налоги на finacia.net
Великобритания: гибкость, но высокая сложность
Налоговое резидентство в UK
Великобритания использует Statutory Residence Test (SRT), который учитывает:
количество дней пребывания;
центр жизненных интересов;
работу и жильё.
Налоги для инвесторов
Дивиденды — до 39,35%
Прирост капитала (CGT) — до 20%
Проценты — до 45%
Remittance basis — ключевое преимущество
Экспаты могут использовать режим remittance basis, при котором иностранные доходы не облагаются налогом, пока не переведены в UK.
Минус: при длительном проживании применяется ежегодный сбор до £60 000.
Кому подходит UK:
инвесторам с доходами за пределами Британии и грамотным налоговым планированием.
Германия: высокая налоговая нагрузка и строгий контроль
Резидентство
Если вы проживаете в Германии более 183 дней или имеете постоянное жильё — вы налоговый резидент.
Основные налоги
Капитальный доход — 25% + солидарный сбор
Эффективная ставка — ~26,375%
Криптовалюта — освобождение при владении более 1 года
Особенности
Нет льгот для экспатов
Жёсткий банковский и налоговый контроль
Широкая сеть соглашений об избежании двойного налогообложения
Германия подходит для инвесторов, ориентированных на долгосрочные стабильные активы, но не для агрессивной оптимизации налогов.
ОАЭ: налоговый рай для инвесторов
Налоговое резидентство
Можно получить при:
проживании от 90 дней;
наличии Emirates ID;
аренде или владении жильём.
Налоги
НДФЛ — 0%
Налог на дивиденды — 0%
Налог на прирост капитала — 0%
Налог на криптовалюту — 0%
Что важно учитывать
Нужно подтвердить налоговое резидентство
Важно выйти из резидентства предыдущей страны
Банки требуют комплаенс-документацию
Как инвестировать через офшорные и низконалоговые юрисдикции
Турция: умеренные налоги и территориальный принцип
Резидентство
Более 183 дней в году
Или центр жизненных интересов
Налоги для инвесторов
Дивиденды — от 15%
Прирост капитала — может быть освобождён при долгом владении
Иностранные доходы — часто не облагаются, если не переведены в Турцию
Плюсы
Лояльная миграционная политика
Относительно простая отчётность
Возможность оптимизации через иностранные счета
Турция — компромисс между Европой и офшором.
Сравнительная таблица налогов для инвесторов-экспатов
| Страна | Налог на дивиденды | Налог на капитал | Льготы для экспатов |
|---|---|---|---|
| United Kingdom | Up to 39.35% | Up to 20% | Remittance basis |
| Germany | ~26.4% | ~26.4% | No |
| UAE | 0% | 0% | Yes |
| Turkey | From 15% | Partial | Limited |
Как легально снизить налоги инвестору-экспату
Правильно выбрать налоговое резидентство
Использовать соглашения об избежании двойного налогообложения
Разделять:
страну проживания
страну инвестиций
страну банковского обслуживания
Фиксировать даты пребывания и источники доходов
Работать с международным налоговым консультантом
Заключение
Налоги для инвесторов-экспатов — это не просто ставки, а стратегия.
Великобритания — для сложных, но гибких структур
Германия — для консервативных инвесторов
ОАЭ — для максимальной налоговой эффективности
Турция — для баланса и гибкости
Выбор страны напрямую влияет на доходность портфеля.
Следите за новыми обзорами на finacia.net — мы регулярно публикуем аналитику по международным инвестициям и налогам.